二元期权的历史沿革
2007年,期权清算公司批准二元期权以”非有即无期权”于2008年在证券交易委员会上市。2008年5月,美国证券交易所(Amex)正式推出欧洲版”非有即无“二元期权，紧随其后芝加哥期权交易所（CBOE）也正式交易二元期权。因为二元期权规范标准所以允许其以不间断的报价来进行交易。
美国证券交易所针对某些交易基金和高流动性的股票（谷歌和花旗集团）推出二元期权，随后将二元期权称之为“固定收益期权“，买涨称为”FinishHigh”，买跌称为”FinishLow”。为了减少某些单一股票对市场造成的威胁，美国证券交易所利用“结算指数”来限定到期日的平均交易量，为此美国证券交易所和DonatoA.Montanaro在2005年特地为二元期权利用结算指数进行交易而申请专利。
例如今天芝加哥交易所（CBOE）所提供的S&P500和VIX都属于固定收益期权，指数代码分别为BSZ和BVZ。CBOE最开始仅仅提供买涨期权，但是后来轻而易举的创建了看跌期权。BSZ收盘时间为5-point?intervals，BVZ收盘时间为1-pointintervals。但BSZ和BVZ实际收盘时间取决于市场开盘价格。
美国证券交易所和芝加哥交易所所列出的期权价格在$0和$1之间，乘数为100，价格变动最小单位为$0.01,并且以现金结算。 场外交易的二元期权
二元期权合约在场外交易的很长一段时间内都是发行方直接卖给买方，他们认为二元期权是外来期权，在买入和卖出时间段内没有一个可流动的市场可以进行交易，因此二元期权往往被植入更为复杂的期权合约里。 但是与传统期权相比，二元期权不需要交易者设置价格来决定投资金额以及他所要承担的风险，交易者可以设置不同的到期时间，因此交易者可以随时交易二元期权，到期时间也可以设置为1个月、1天、1个小时甚至5分钟。相比传统的交易方式，超短期交易使得二元期权更灵活更适用于那些希望短期内、当天即可交易的投资者们。 二元期权的交易指南: 二元期权交易非常简单，交易者只需要关注资产价格移动的方向，而不需了解价格移动的范围。无需实际购买股票，无需交易货币。它是一种在金融市场非常流行非常灵活的投资方式，无论是新手还是有交易经验的投资者都可以进行交易。
投资者在选择二元期权交易后，需要选择标的资产、到期时间以及资产价格变化方向。标的资产是交易者选择交易的资产，可以是指数（例如：纳斯达克指数）、商品（例如：原油）、货币对（例如欧元/美元）、股票（例如：苹果），二元期权提供超过200种的交易资产。到期时间是指二元期权合约结束时间，它可以使1小时，1天，1个月甚至是60秒内。投资者仅仅需要考虑资产变化的方向，如果认为价格将会上涨，可以买“看涨”；如果认为价格将会下跌，可以买“看跌”，这样都可以盈利。