随着支付、服务和信息系统中技术进步的发展，金融创新能够帮助金融主体降低交易成本，解决信息不对称，加剧金融机构之间的竞争（国内外业务、投行、基金公司、信托公司等等）；金融创新的出现可以提高金融系统的有效性，采用新的复杂工具来对金融产品进行定价、风险管理等，为规避金融风险提供了各种具有针对性、灵活性、成本不断降低的手段。另外，金融创新在促进系统有效性的同时也影响了其稳定性，有效地消除金融风险使金融主体获取新市场和业务的可能，由此便又给金融市场带来了新的冲击和风险。

减少政府行政干预市场措施，逐步转向市场手段调控为主
由于资本市场对于实体经济的影响日益显著，各国政府对于资本市场的大幅下跌所引发的经济衰退，以及实体经济与资本市场的互动影响非常关注。在成熟的资本市场国家，当资本市场大幅下跌时，政府往往会出面干预，以缓解资本市场的下跌，扭转人们的心理预期，并防止资本市场的崩溃及其可能带来的经济危机。通常的手段包括，政府领导人或相关重要官员发表增强市场信心的讲话；政府宣布新的经济振兴计划，解决经济问题的新的政策手段；政府直接入市；政府给出现问题的金融机构注资给予挽救；增加信用交易的自有资金比例和利息，以控制投机；货币政策———包括降息、降低存款准备金率、通过公开市场业务增加货币供给等。
加强对普通投资者（散户）的教育
提高投资者分析判断信息的能力，客观准确分析现实情况的能力，合理安排投资组合、投资期限、投资频率的能力。
提高机构投资者的比例
机构投资者掌握更多的信息，其投资决策由专业人士在集体决策的基础上做出，决策更为理性。机构投资者比例的提高，会增加理性投资人的比重，减少市场不稳定的投资行为。

机构投资者的教育和风险控制
机构投资者比散户有更高的理性，所以对于机构投资者的风险控制也应当加强，通过一些窗口指导的行为，对其过分的举动给予警示，以起到限制过度炒作和杀跌的风险。减少基金排名对于基金经理的压力和行为的影响，鼓励长期、理性投资。
对股价的估值理论和投资方法给予适当的纠正
如现在普遍流行的动态市盈率的说法，这实际上是将未来的业绩作为现在的衡量股价高低的尺度，过度透支未来还没有实现的不确定性很高的业绩，无疑为股市增加了许多的泡沫。这种行为实际上是机构投资者为现在的高股价寻找的借口而已，是为进一步推高股价寻找冠冕堂皇的理由。而这种估值方法的推行，也无疑影响到了整个证券行业和市场的盲目乐观情绪，影响了包括散户在内的所有投资者的心理预期。所以，应当控制导致高市盈率泡沫的盲目乐观的估值方法的推行，避免由于这种估值给市场心理造成的影响。